Bank of America улучшил прогноз по акциям Apple и теперь ожидает, что в ближайший год бумаги компании могут подняться выше 300 долларов. Аналитик банка Вамси Мохан подтвердил рекомендацию «покупать» и повысил целевую цену до 325 долларов с 320 долларов.
Новая оценка предполагает потенциал роста примерно на 25% от текущей цены в 259 долларов.
Повышение прогноза связано с устойчивым спросом на iPhone. Банк увеличил оценку поставок за мартовский квартал до 60 млн устройств. На этом фоне теперь ожидается, что выручка Apple вырастет примерно на 18% в годовом выражении, что выше прежнего прогноза самой компании в диапазоне от 13% до 16%.
В первом квартале 2026 года Apple стала крупнейшим игроком на мировом рынке смартфонов с долей 21%. Годовой рост составил 5%. Этому способствовали высокий спрос на iPhone 17 и улучшение работы цепочки поставок в Китае, Индии и Японии.
Еще одним важным драйвером роста остается сегмент сервисов. Ожидается, что его выручка будет увеличиваться примерно на 14% в год. Хотя показатели App Store остаются сравнительно сдержанными, общий рост сервисного бизнеса поддерживает расширение более маржинального направления. Валовая маржа, по оценке банка, составит около 48,2%.
При этом в июньском квартале аналитик ожидает некоторое последовательное давление на маржу из-за структуры продаж и динамики стоимости компонентов.
Ожидания по отчетности
Мохан полагает, что Apple превзойдет оценки Уолл-стрит по итогам мартовского квартала. Он прогнозирует выручку на уровне около 113 млрд долларов и прибыль на акцию вблизи 2 долларов.
По его оценке, следующий квартал также окажется лучше консенсус-прогноза, что поддерживает уверенность в бумагах компании в краткосрочной перспективе.
Дополнительный потенциал роста, по мнению аналитика, связан с предстоящими катализаторами, включая июньскую конференцию разработчиков Apple, возможный выпуск новых продуктов, в том числе складного iPhone, более глубокую интеграцию искусственного интеллекта с расширенными возможностями Siri, а также возможную новую программу обратного выкупа акций.
Среди рисков он выделяет более слабый рост App Store и давление на маржу в ближайшей перспективе, однако общий настрой остается позитивным благодаря сильному спросу и нескольким источникам роста.
Что думает Уолл-стрит
В целом аналитики Уолл-стрит сохраняют позитивный взгляд на акции Apple. По данным TipRanks, за последние 12 месяцев консенсус-рейтинг составляет «умеренно покупать». Средняя целевая цена равна 305,10 доллара, что предполагает рост примерно на 17,7% от текущего уровня торгов. Оценка основана на 23 рекомендациях аналитиков.
Из них 14 советуют покупать акции, восемь — держать, и один — продавать. Это указывает на устойчивую уверенность в фундаментальных показателях компании, несмотря на неоднозначную макроэкономическую ситуацию.
Наиболее оптимистичный прогноз предполагает рост акций до 350 долларов в течение того же периода, а наиболее осторожный — снижение до 248 долларов.
Источник: Finbold
