Среди акций, связанных с искусственным интеллектом, аналитики выделили пять компаний, которые, по их мнению, выглядят особенно перспективно для долгосрочных инвестиций: Nvidia, Broadcom, Taiwan Semiconductor Manufacturing, Nebius и SoundHound AI. В центре внимания — продолжающееся расширение инфраструктуры ИИ, спрос на специализированные чипы, облачные сервисы и решения для автоматизации.
Хотя бумаги компаний из сектора ИИ уже не вызывают у рынка такой ажиотаж, как раньше, аналитики считают, что именно этот сегмент может оставаться одним из самых сильных в течение следующего десятилетия. Это связывают с продолжающимся строительством инфраструктуры и развитием прикладных ИИ-компаний, которые автоматизируют задачи, ранее выполнявшиеся людьми.
Nvidia и Broadcom
Nvidia (NASDAQ: NVDA) названа обязательной частью любого списка сильных ИИ-инвестиций. Компания стала одним из главных выгодоприобретателей бума ИИ благодаря лидерству на рынке вычислительных чипов для искусственного интеллекта. Ее графические процессоры и сопутствующие продукты, как отмечается, остаются лучшими вариантами для обучения моделей и выполнения инференса при самых разных типах нагрузок.
По средней оценке аналитиков Уолл-стрит, выручка Nvidia в этом году вырастет на 71%. При этом расширение ИИ-инфраструктуры, как ожидается, продолжится еще много лет после 2026 года, что поддерживает долгосрочную инвестиционную привлекательность компании.
Broadcom (NASDAQ: AVGO) также развивает направление ИИ-чипов, но делает ставку на другой подход. Вместо универсальных решений, подобных GPU Nvidia, компания разрабатывает специализированные интегральные схемы ASIC под конкретного заказчика.
Такие чипы дешевле и эффективнее GPU, но не могут заменить их полностью, поскольку не рассчитаны на столь широкий спектр задач. Почти все крупные гиперскейлеры, работающие в ИИ, сотрудничают с Broadcom или другими производителями для создания кастомных чипов. В Broadcom считают, что к концу 2027 года этот бизнес может вырасти для компании до 100 млрд долларов. Для сравнения: общая выручка всей компании за последние 12 месяцев составила 68 млрд долларов.
Производство чипов и облака
Taiwan Semiconductor Manufacturing (NYSE: TSMC), крупнейший контрактный производитель микросхем, названа ключевым звеном для таких компаний, как Nvidia и Broadcom. Компания остается основным мировым производителем логических чипов для ИИ-компаний и работает со множеством ведущих клиентов.
TSMC фиксирует высокий спрос на ИИ-чипы и прогнозирует, что выручка от этого направления в 2024–2029 годах будет расти среднегодовыми темпами в диапазоне от средних до высоких 50%. Чтобы нарастить мощности и удовлетворить спрос, компания планирует в этом году капитальные затраты на уровне от 52 млрд до 56 млрд долларов.
В числе самых быстрорастущих бумаг из списка также отмечена Nebius (NASDAQ: NBIS), неоклауд-компания, специализирующаяся на облачных вычислениях для ИИ. По оценке аналитиков, спрос на ее услуги оказался беспрецедентным, в том числе благодаря доступу к передовым чипам Nvidia.
Компания ожидает, что в этом году ее annual run rate, показатель выручки в пересчете на год, вырастет до 7–9 млрд долларов против 1,25 млрд долларов на конец 2025 года. Также отмечается, что контракты в облачных вычислениях обычно заключаются на несколько лет, что может поддержать рост бизнеса на длительный срок.
Ставка на голосовой ИИ
Пятой компанией в списке стала SoundHound AI (NASDAQ: SOUN). Аналитики считают ее интересной ставкой из-за направления, которое она развивает: компания сочетает генеративный ИИ с технологиями распознавания речи. Такой продукт рассматривается как важный элемент автоматизации в нескольких отраслях.
Сейчас решения SoundHound AI особенно востребованы в ресторанном бизнесе, где используются для автоматизации приема заказов на автокафе. В материале отмечается, что пока такая программа сравнительно проста, поскольку число возможных комбинаций блюд и позиций меню ограничено.
В дальнейшем, как считают аналитики, этот продукт может превратиться в решение, способное заменить значительную часть сотрудников клиентской поддержки в финансовой, страховой и медицинской сферах. При этом подчеркивается, что компании будет непросто добиться успеха, однако в случае достижения своих целей потенциал роста ее акций может быть очень значительным.
Источник: The Motley Fool
